11月29日，萍乡农商行在证监会网站上披露了定向发行说明书，拟以2元/股的发行价格，定向募资不超过8亿元。透过发行说明书，北青金融发现，该行2019年前三季度仅实现净利润165元，不良率接近10%，今年8月更是因追讨逾期助学贷款陷入较大的社会争议中。此次定增，萍乡农商行前路几何？
2018年净利润为0
三类资本充足率曾全负数
根据萍乡农商行近期披露的定向发行说明书（以下简称“说明书”），2018年全年，该行盈亏相抵，实现净利润为0；2019年前三季度，该行实现净利润165元。实际上，2017年，萍乡农商行全年尚实现净利润1.03亿元。
从2017年到2018年及2019年前三季度，萍乡农商行的净利润为何会出现如此剧烈的翻转呢？在说明书中，萍乡农商行解释称，“2018年度和2019年1—9月净利润减少的原因主要是因中国银保监会萍乡监管分局的要求，农商行需对不良贷款计提拨备，当年资产减值损失冲减利润。”作为净利润的抵减项，2018年，萍乡农商行计提贷款减值损失2.71亿元，同比增长53.24%。所谓贷款减值损失，是指因贷款的账面价值高于其可收回金额而造成的损失，它是利润表中的成本类科目。
记者发现，2017年之后，随着贷款减值损失计提的快速增长，萍乡农商行不良贷款率也出现了较大幅度的上行。2017年末、2018年末、2019年三季度末，该行不良贷款率分别为2.51%、13.68%、9.74%，其中，2018年末较2017年末同比上行幅度超过了11个百分点。2019年三季度末虽较期初有所下降，但仍近10%。
对于不良贷款率的急速上涨，萍乡农商行在说明书将其归结为以下两个原因：一是在去杠杆、严监管等多重外部因素叠加影响下，该行信用风险加速暴露；二是受监管新规的影响，该行2018年末将逾期90天以上贷款全部纳入不良贷款管理，导致不良贷款规模逐步增大。
受不良率快速上行的影响，2017年之后，该行资本充足率也快速下行。2018年末，该行资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为-0.37%；2019年三季度末，该行上述三项资本充足率均为3.44%，仍远低于监管要求的临界下限。
对于2018年三类资本充足率均为负值的情况，说明书表示，2018年，该行不良贷款充分暴露，贷款损失准备计提不足，出现缺口约8.53亿元，以至资本充足率、一级资本充足率以及核心一级资本充足率均为-0.37%。
此外，截至2019年三季度末，该行不良贷款拨备覆盖率仅为12.93%，单一客户贷款集中度高达24.61%。记者发现，在说明书中，萍乡农商行将此次定增的必要性归结为三点，即可持续健康发展的需要、提升资本充足水平的需要、防范化解风险的需要。
追讨逾期助学贷款
是否侵犯隐私存疑
记者发现，今年8月15日，萍乡农商银行在其微信公众号发布题为“大学生助学贷款逾期，后果可能会很严重！”的催款通知。通知公布了141名助学贷款逾期大学毕业生的姓名、学校、逾期金额、住址等，其中逾期金额最低3.47元，最多11890.96元。
该事件一出，立刻在全社会范围内引发了热议。究竟是萍乡农商行侵犯了学生的隐私，还是名单上的学生不诚信，各界莫衷一是。针对该事件的最新处理进展，记者询问了萍乡农商行的有关负责人，未获对方回应。
高朋（上海）律师事务所高级顾问丁勇在接受记者采访时表示，《民法总则》第111条规定，自然人的个人信息受法律保护，任何组织和个人需要获取他人个人信息的，应当依法取得并确保信息安全，不得非法收集、使用、加工、传输他人个人信息，不得非法买卖、提供或者公开他人个人信息；《合同法》第40条规定，提供格式条款一方免除其责任、加重对方责任、排除对方主要权利的，该条款无效；《消费者权益保护法》第26条规定，经营者不得以格式条款、通知、声明、店堂告示等方式，作出排除或者限制消费者权利、减轻或者免除经营者责任、加重消费者责任等对消费者不公平、不合理的规定。
“因此，一般地讲，银行并没有对外公布助学贷款逾期学生的身份信息的权利，公告失信被执行人信息属于人民法院的职权范围，银行作为商业机构不得僭取。”丁勇强调道。他指出，即使萍乡农商行与学生所签贷款协议中存在类似逾期公布身份信息的约定，也可能根据《合同法》第40条和《消费者权益保护法》第26条的规定而归于无效。
年内已被罚100万元
罚金远超同期盈利
公开资料显示，萍乡农商行成立于2014年12月。截至2019年三季度末，该行总资产为171.39亿元，旗下共设有33个营业网点，展业范围均在江西省萍乡市境内。说明书显示，该行股权结构较为分散，最大股东为萍乡市湘旺投资有限公司，持股比例为4.83%，前10大股东合计持股比例为33.54%。
通过查询企业预警通，记者发现，2019年以来，萍乡农商行共被监管处罚两次。今年4月16日，因“贷款审查严重不尽职”等违法违规事由，该行被银保监会萍乡监管分局罚款70万元；今年9月9日，因“存在严重的错报、漏报金融统计数据的行为”等违法违规事由，该行被央行萍乡市中心支行罚款30万元。综上，萍乡农商行2019年合计被罚100万元，远超该行同期净利润。
针对年内被罚的情况，记者询问了萍乡农商行有关负责人，对方未予回应。
文/北京青年报记者范辉 丁丹